如果價值投資就是在未來的不確定中，尋找相對的確定性，那么值得注意的是，伴隨發(fā)展、變化，一些并不牢固的“相對確定性”可能消散，而曾被忽視的“不確定性”亦可能匯聚。

據《證券日報》記者多渠道了解，3月25日-3月26日，歐盟專利局(EPO)將對數家企業(yè)(其中包括下文“一家挪威光伏企業(yè)和兩家中國光伏企業(yè)”)申請的“韓華Q.CELLS相關專利有效性異議”，進行聽證及初裁(有關文件顯示，除非有正當的特殊情況，否則不可能更改談判日期)。

這一聽證事關重大，業(yè)界寄望獲取有利初裁，以“影響”擬于4月中下旬啟動的二審判決。在此之前(2020年6月份)，德國杜塞爾多夫地區(qū)法院就韓華Q.CELLS起訴三家光伏企業(yè)專利侵權，已做出了“構成侵權”的一審判決，因三家企業(yè)提出上訴，德國州高等法院擬于4月中下旬啟動二審。

不過，此前的2020年11月份，我國國家知識產權局對上述一家涉案中國光伏企業(yè)就韓華方面專利權提交的“專利權無效宣告請求”，做出了部分有效的審查決定。

“現在誰也無法預測，EPO3月25日-3月26日聽證的結果;而就算初裁有利于中方業(yè)界，也不能斷言，專利局或者類似美國國際貿易委員會(ITC)的機構做出的裁定，一定會左右法院的判決。”一位不愿具名的知情人士向《證券日報》記者表示：“目前，聽證雙方都在積極向EPO補充證明資料，希望引導初裁;此外，理論上，4月中下旬二審(兩審終審)后，各方仍可繼續(xù)有條件上訴;而在美國，韓華方面也并未偃旗息鼓，故綜合來看，該起備受矚目的國際專利爭端遠未分出勝負，仍然焦灼。”

“唯一可以確定的是，德國杜塞爾多夫地區(qū)法院一審判決，對涉案產品在德國銷售做出的限制，并不會因為上訴而被取消，‘強制執(zhí)行’與否的主動權在韓華手中，除非二審可以否定一審判決，或繼續(xù)上訴獲勝，限制方可解除。換言之，起訴方已經達成了他的目的。”在該知情人士看來，“倘若二審支持了一審判決，這起本就涉及數百億美元的案件，還可能會進一步發(fā)酵，乃至波及運用了PERC技術，占有80%以上市場份額的光伏電池和組件。”

一家央企光伏技術負責人向《證券日報》記者表示：“此案必須引起業(yè)界、監(jiān)管層的高度重視，因為隨著中國光伏的崛起，特別是未來技術的再突破，至少在晶體硅領域，可預見的專利爭端只會越來越多。”

PERC專利頗具爭議

2019年3月份，韓華Q.CELLS分別在美國、德國、澳大利亞發(fā)起針對一家挪威光伏企業(yè)和兩家中國光伏企業(yè)的專利侵權訴訟，同時還在美國申請了337調查(美國獨有制度，《1930年關稅法》第337節(jié)規(guī)定：美國國際貿易委員會可以對進口貿易中的不公平行為發(fā)起調查并采取制裁措施)。

除涉及多個專利司法管轄區(qū)域外，由于本案爭議專利——光伏電池背表面介質膜鈍化技術(光伏電池PERC技術)，與當下市占率超過80%的最主流光伏電池工藝(結構)有關，且美國、德國、澳大利亞分處2020年全球光伏新增裝機第二大、第五大和第八大市場，考慮其影響之巨，該案甚至被國際知名知識產權雜志《IPRdaily》評選為了2020年熱門知識產權案件之一。

“Q.CELLS是德國一家老牌光伏企業(yè)，2001年無錫尚德引領中國光伏時，他就已經是全球光伏電池前沿技術先驅。”中國有色金屬工業(yè)協(xié)會硅業(yè)分會專家委員會副主任呂錦標向《證券日報》記者介紹。

2012年，韓國企業(yè)韓華通過對Q.CELLS的收購，榮升全球第三大光伏電池生產商。直至今日，在中國光伏于全球十大光伏企業(yè)中獨占八席的格局中，韓華Q.CELLS仍是屈指可數，占有一席之地的海外企業(yè)。

不過，據《證券日報》記者了解，上文提及的PERC技術(應用于光伏電池生產)卻并非由Q.CELLS或韓華原創(chuàng)。

公開信息顯示，PERC技術最早于1989年由澳大利亞新南威爾士大學的研究組在《應用物理》期刊首次公開。

“但其實，在1989年前，PERC技術源自半導體產業(yè)。直到2007年，該技術在光伏電池生產上的應用，才被相關機構在歐洲首次提起申請。”一位A股光伏企業(yè)人士向《證券日報》記者表示。

在查詢國際專利資料后，《證券日報》記者發(fā)現，2007年首度在歐洲申請PERC技術專利的機構名為“太陽能研究所”，但并未獲得授權;直到約7年后的2014年8月份，在PERC技術發(fā)生了一次所有權變更后，“艾恩德霍芬科技大學”和“太陽能研究所股份有限公司”才聯合獲得了PERC技術的專利授權(歐洲專利 EP2220689B1)。

又過了3年(2017年9月份)，韓華Q.CELLS與Solar Word變更為上述專利的聯合所有者。2019年3月份，韓華Q.CELLS獨立擁有了該專利，并在此前后，較為集中地于2018年11月份、2019年2月份、2019年3月份，在美國、中國、澳大利亞取得了相關專利權。

而韓華Q.CELLS分別在美國、德國、澳大利亞發(fā)起就三家光伏企業(yè)專利侵權訴訟的時間，也是2019年3月份。正基于此，“業(yè)界推測，起訴方發(fā)動的此輪專利阻擊，是經過了長期運籌，精心策劃并按步驟推進的。”上述光伏企業(yè)人士向記者表示。

不僅如此，PERC技術之所以在歐洲確權如此曲折(7年時間才得到授權)，以及該專利在授予(2014年8月份)后9個月內，就遭到了多家德國企業(yè)提出異議，業(yè)界由此懷疑，正是因PERC技術實際源自半導體產業(yè)，所以不僅在歐洲，還有在美國申請專利時，都遭到了質疑，確權也均花費了很長時間。更有悖常理的是，該技術在最初申請專利時，竟繞開了半導體傳統(tǒng)強國——日本。

事實上，EPO3月25日-3月26日即將進行的聽證，就是歐洲“專利異議程序”。正源于上述專利授予后9個月內，幾家德國公司提出的異議。不過，因為程序問題，該異議被擱置了數年。在韓華向三家光伏企業(yè)提起侵權訴訟后，該三家企業(yè)便申請加入，重啟了上述異議程序。

應鼓勵多技術路線并行

“PERC技術走出實驗室，真正被大規(guī)模產業(yè)化應用于光伏電池的生產，應歸功于中國光伏產業(yè)。”A股某龍頭光伏企業(yè)技術人員向《證券日報》記者介紹，“由于材料、設備、成本等一系列問題，PERC技術誕生至大概2018年前后，一直被束之高閣。是中國企業(yè)完善了其產業(yè)化應用的所有條件，同時還對PERC技術進行了升級。準確地說，專利上的PERC技術，只是如今PERC電池結構、工藝的底層技術。”

但不可否認，無論專利上的PERC是否屬底層技術，是否頗具爭議，又或是此次訴訟存不存在“陰謀之說”，依仗“知識產權制度”，權利主張一方發(fā)動了阻擊，并實現了目的，甚至有望進一步贏取利益。

而相對于此，作為應訴一方卻頗為“被動”。根據公開信息，德國杜塞爾多地區(qū)法院一審判決：一家挪威光伏企業(yè)和兩家中國光伏企業(yè)禁止向德國市場銷售相關涉案產品，且三家公司各自召回2019年1月底以來在德國已銷售的涉案產品，并授予韓華方面銷毀這些產品的權利。

“其實比這一判決更加殘酷的是其可能帶來的影響。”一位不愿具名的國際貿易律師向《證券日報》記者介紹，“如果3月25日EPO沒有裁定韓華專利無效，那么，擬于4月中下旬啟動的二審，就大概率會維持一審判決。而德國的判決，對于整個歐盟，乃至全球光伏主要市場，也包括光伏制造大國中國的影響都是巨大的。畢竟，韓華方面在中國、德國、美國、澳大利亞等主要光伏市場都享有相關專利權。”

在美國，“盡管韓華Q.CELLS提起的337調查已經終止，但其在特拉華州法院發(fā)起的專利侵權訴訟卻仍伺機待發(fā)。同時，對美國PTAB(專利有效性審查)的裁定，韓華也采取了修訂美國專利，申請重新認可(re-issue)的對策。”上述國際貿易律師認為，“況且，ITC與美國各州法院相互獨立，我們并不能主觀判斷，337調查的結果一定會影響法院的判決。”

更值得回味的是，相較兩家中國光伏企業(yè)的積極應訴，另一家挪威光伏企業(yè)則于美國對韓華可能侵犯其持有的另一專利權(光伏電池半片技術)，提起了訴訟。

“這是各方利益主體在運用知識產權制度時，采取的一種典型的‘反制’手段。在專利攻防中，往往會更加奏效。”不過，在知識產權專家、北京銀龍知識產權代理有限公司執(zhí)行CEO張敬強看來，“想要采取有效反制手段的前提是，你擁有足夠多的，質量足夠好的專利。”

張敬強向《證券日報》記者介紹，“近年來我國專利申請量逐年遞增，通過PCT(專利合作協(xié)定)申請的國際專利也快速增長。不過，真正在海外行使權利的卻非常少。”

“而之所以在海外行使權利較少，究其根本，還是‘底子薄’。”當記者問及如何才能真正提升我國產業(yè)運用知識產權制度自我保護的能力時，張敬強坦言，“唯一的途徑，只有增強研發(fā)實力，保持技術領先，具有‘不容易被告倒’的專利。”

“我們必須看到，產業(yè)里更多的研發(fā)力量還是扎堆于生產應用層面的‘微創(chuàng)新技術’，對于一些前沿性、探索性的技術，可以說跟歐美以及日本還有差距。”上述某中央企業(yè)光伏技術負責人向《證券日報》記者表達，“但作為‘不賺錢會倒閉’的商業(yè)主體，現階段，做出這樣的選擇本無可厚非。那么，管理層就應該引導多技術路線并行，在技術上‘扶弱限強’，如此才能在戰(zhàn)略層面保障產業(yè)發(fā)展的安全。”

必須強調，“PERC也只是光伏電池的一種結構、一項生產工藝，談不上壁壘性技術;同時，相關專利爭端也可以通過多種方式化解，所以此次國際專利爭端，并不足以對涉案企業(yè)乃至中國光伏構成重大沖擊。”上述知情人士認為，“中國光伏如今的國際地位、話語權已毋庸置疑。近幾年，各家中國光伏龍頭企業(yè)都已開始傾力投入，進行更為前瞻的研發(fā)，我們對于中國光伏的發(fā)展應該充滿信心。而此次遭受的專利阻擊，從某種角度看，也是作為后來者，中國產業(yè)成長中繞不開的煩惱。”